马士基：2025又是“混乱”的一年

近日，马士基表示，2024年北美进口贸易需求强劲，这种势头将持续到 2025 年，特别是在海运和航空货运领域。然而，供应链的中断问题也将持续存在。

根据马士基北美区总裁Charles van der Steene的预测，2024年前三季度，北美市场的进口量同比增长了约20%-24%，预计第四季度的增长也将保持在两位数的高位，展现出市场需求的强韧性。

电子商务的繁荣，尤其是来自中国电商卖家的大量货物，更是推高了航空货运的价格。马士基计划在2025年初将其中国航空货运服务重新转移到南卡罗来纳州的枢纽。Charles van der Steene指出，电商市场的表现“超乎预期”。

然而，尽管贸易需求旺盛，全球贸易自新冠疫情以来的波动性依然挥之不去。Charles van der Steene表示，供应链的弹性仍然是各方关注的焦点。尤其是在潜在的国际码头工人协会（ILA）罢工威胁和美国总统当选人特朗普提出的关税威胁下。这些风险因素不仅推高了集装箱的价格，过去几个月内，海运现货价格一直在下降，但随着12月中旬预定价格的公布，物流经理们发现价格出现了跳涨。

集装箱交易平台ContainerXChange的最新报告显示，北美的集装箱价格在过去90天内上涨了20%，全球范围内涨幅最为显著。美国零售联合会指出，罢工和关税威胁将推动11月和12月的集装箱进口量创下新高。

目前，贸易的重心正逐步转向美国西海岸。Charles van der Steene指出，强劲的需求以及对潜在中断的预期，正在促使货运量提前。尽管罢工可能性迫在眉睫，但市场的活跃程度依旧令人印象深刻。

罢工和特朗普的支持

罢工与自动化问题成为码头工人协会与美国海事联盟（USMX）谈判的核心争议点。马士基位于阿拉巴马州莫比尔的自动化门禁系统更是引发了今夏谈判的破裂。尽管10月的罢工结束后达成了薪资问题的协议，但自动化问题的讨论被推迟到明年1月。

特朗普的介入引发了新的争议。在与ILA主席会面后，特朗普公开支持工会反对自动化的立场，称自动化带来的成本节省“远不及对美国工人的伤害”。此举激怒了美国海事联盟（USMX），他们认为自动化对提升港口效率和保障供应链至关重要。

一旦罢工持续超过几天，美国经济每周将损失50亿到70亿美元。Charles van der Steene则表示，马士基对在1月15日谈判期限到来前达成协议仍抱有“谨慎乐观”的态度，尽管罢工的威胁依然存在。

2025年全球供应链展望

展望2025年，马士基即将启动新的海运联盟——双子星合作协议，与赫伯罗特联手。这一合作将于明年2月生效，尽管市场对船舶数量和运输能力表示担忧，但Charles van der Steene坚称联盟具备充足的运力来满足需求，并且雄心勃勃地设定了2025年90%的船期可靠性目标。

当前全球海运公司平均的船期可靠性在50%-55%之间，而马士基表现最为出色，达到了58%。马士基的目标是将这一数字推升至90%，以帮助客户降低库存风险、减少供应链成本，并同时降低碳足迹。

总的来说，马士基预计2025年市场将继续保持强劲，特别是在美国GDP预计增长接近2%的背景下，亚洲进口贸易和美墨贸易流将继续支撑对供应链服务的需求。虽然具体需求水平难以预测，但市场的强劲表现预计将持续到2025年上半年。Charles van der Steene表示，企业必须为可能的供应链中断做好准备，供应链的韧性将继续成为关键议题。